“상상인저축銀, 부실 PF채권 꼼수 매각해 순익 부풀려”

부실채권 고가 매각, 연체율 낮춰

금감원, 매각이익 등 원상복구 조치

오하자산운용 펀드도 제재할 방침

상상인저축은행이 부실 프로젝트파이낸싱(PF) 대출채권을 높은 가격으로 매각하는 방식으로 당기순이익을 늘리고 연체율을 낮춘 것으로 확인됐다.

9일 금융감독원은 상상인저축은행과 펀드 운용사 오하자산운용에 대한 수시 검사 결과를 발표했다. 이에 따르면 상상인저축은행은 오하자산운용의 사모펀드(PF 정상화 펀드)에 6월 908억 원, 8월 585억 원을 투자했다. 이후 해당 펀드에 부실 PF 대출채권을 장부가(대출 원금에서 충당금을 제외한 금액)보다 훨씬 높은 가격에 넘겨 총 129억 원의 매각 이익을 본 것으로 평가했다. 이로써 당기순이익을 부풀렸고, 연체율은 2.6%포인트 낮추는 효과를 봤다.

부실 PF 대출채권 정리가 아니라 사실상 ‘꼼수 매각’이었던 셈이다. 오하자산운용은 이 과정에서 펀드에 투자한 저축은행의 개별 확인을 받아 투자 대상 PF 대출채권을 확정하는 등 일명 ‘주문자상표부착방식(OEM) 펀드’를 운용하며 상상인저축은행에 협조했다. 투자자와의 이면계약에 따라 투자자로부터 일상적으로 명령, 지시, 요청 등을 받아 집합투자 재산을 운용하는 OEM 펀드는 자본시장법상 금지돼 있다.

해당 운용사는 별도 심사 절차 없이 과거 대출 취급 시점(최대 4년 전)의 감정 평가 금액을 그대로 적용해 해당 펀드가 PF 대출채권을 고가에 매입하도록 만들기도 했다.

금감원은 상상인저축은행에 매각 이익, 연체율 등을 원상 복구하도록 조치했다. 오하자산운용의 OEM 펀드 운용 등에 대해서는 제재를 내릴 방침이다.

신무경 기자 yes@donga.com

ⓒ 동아일보 & donga.com, 무단 전재 및 재배포 금지